X
تبلیغات
اقتصادسنجی
انتقاداتی بر مدل های DSGE دوشنبه یازدهم فروردین 1393 14:3
از زمانیکه کیدلند و پرسکات (1982) در مقاله مشهور خود پاسخی به نقد لوکاس ارائه دادند، توسعه مدل های تعادل عمومی پویای تصادفی وارد ادبیات اقتصاد کلان گردید. در طول بیش از سه دهه از ورود این مدل ها به تحلیل های اقتصادکلان، تحقیقات زیادی بر پایه این مدل ها و در زمینه اثرگذاری سیاست پولی و مالی، پیش بینی روند آتی متغیرهای اقتصادی و تحلیل پویای مکانیسم تعدیل شوک ها صورت پذیرفته است. با وجود آنکه این مدل ها از مزایای ویژه ای برخوردار بوده و جزو آخرین رده از سیر تکاملی ابزارهای تحلیل پدیده های کلان اقتصادی هستند، اخیرا انتقادات مهمی به این مدل ها وارد شده است. سه فرض اصلی این مدلها عبارت است از :

رفتار عقلایی عاملان اقتصادی : عاملان فردی به دنبال حداکثرسازی مطلوبیت و یا عایدی خود هستند.

نورث برنده جایزه نوبل اقتصاد در سال 1993 و کاهنمن دیگر اقتصاددان برنده جایزه نوبل در سال 2002 بیان می کنند که در شرایط نااطمینانی، پذیرش فرض رفتار عقلایی امری غیرممکن است و مردم عموما در چنین شرایطی رفتاری بر پایه آزمون و خطا دارند. کاهنمن به همراه تورسکی با ارائه تئوری چشم انداز استدلال می کنند که رفتار عاملان فردی در شرایط نااطمینانی غیرعقلایی است.

 

بازارها تعدیل می شوند : فرض بر تسویه کامل بازارهاست.

میرلس برنده جایزه نوبل سال 1996 نشان می دهد که تحت شرایط اطلاعات ناقص در دنیای واقعی بازارها به شکل کامل تسویه نمی شوند و اشتغال کامل تحقق پیدا نمی کند.

انتظارات عقلایی است.

مطالعات جدید در حوزه جنبه های جامعه شناختی و روانشناسی افراد با انتظارات عقلایی نامرتبط و در تناقض است (تئوری Social Cognitive Theory که توسط پروفسور Bandura (1986) بسط پیدا کرده است).

از سویی دیگر توار (2008) و  بویتر (2009) به چند چالش در تحلیل مقداری این مدلها اشاره می کنند. از جمله :

خطی سازی : بویتر بیان می کند که اگر مدل های DSGE را برای انجام تحلیل سیاست های اقتصادی بپذیریم، فرض خطی سازی این مدل ها محدود کننده و غیرواقعی است. تغییر در سیاست های اقتصادی منجر به ایجاد رفتار غیرخطی و نامتقارن می گردد. در واقع تغییر متغیرهای سیاستی منجر به وقوع برهم کنش غیرخطی می گردد که ممکن است آستانه ای باشد. 

فیلترینگ : عموما در تحلیل مدل های DSGE از داده های فیلتر شده که اجزای سیکلی و روند زمانی داده ها را از همدیگر تفکیک می کند، استفاده می شود. این در حالی است که در بسیاری از تئوری های اقتصادی استفاده از داده های فیلتر شده درست نیست. از طرفی با فیلتر نمودن داده ها، امکان پیش بینی و تحلیل دینامیک داده های واقعی وجود نخواهد داشت که این مسئله ممکن است نیاز سیاست گذاران را برآورده نسازد ( توار، 2008).


نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

معرفی چند کتاب اقتصاد سنجی کاربردی دوشنبه بیست و ششم اسفند 1392 23:57
1. Tsay, R. S.(2005) , Analysis of financial time series, Wiley & Sons

یک کتاب اقتصادسنجی کاربردی جهت تحلیل سری های زمانی مالی و اقتصادی مشتمل بر مدل های ARMA، GARCH تک متغیره و چند متغیره همراه با چند برنامه نوشته شده در محیط نرم افزار RATS.

2. Lutkepohi, H. and Kratzig, M. (2004), Applied Time Series Econometrics, Cambridge University Press 2004.

یک کتاب اقتصادسنجی کاربردی مناسب برای مدل های خودرگسیونی برداری، مدل های تصحیح خطای برداری و مدل های غیرخطی انتقال ملایم.

3. Brock, C. (2008), Introductory Econometrics for Finance,CAMBRIDGE UNIVERSITY PRESS.

در این کتاب مبانی و ادبیات اقتصادسنجی مدل های چندمتغیره ناهمسان واریانس و مدل های تغییر فاز مارکف تشریح گردیده است.

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

اهمیت اقتصادسنجی در مباحث مالی دوشنبه بیست و هشتم بهمن 1392 14:14

یکی از چالش های عمده محققان داخلی در حوزه های مطالعاتی حسابداری و مدیریت مالی، عدم آشنایی کافی با رویکردها، مدل ها و کاربردهای اقتصادسنجی است. این تصور که مدل های اقتصادسنجی صرفا در رشته اقتصاد و گرایشات زیر مجموعه آن بکارگرفته شوند، باید کنار گذاشته شود. نگاهی به تحقیقات خارجی تجربی صورت گرفته نشان می دهد که اقتصادسنجی تا چه اندازه در تحقیقات کاربردی مالی جایگاه دارد. برخی از مدل های مشهور اقتصادسنجی پرکاربرد در زمینه تحقیقات مالی عبارتند از :

1. مدل های رگرسیون داده های تابلویی : برای مطالعات مختلف شرکت های عضو بازار سهام 

2. مدل های ناهمسان واریانس تک متغیره و چند متغیره : برای مطالعات در زمینه مدیریت ریسک، بهینه سازی سبد دارایی ها، بررسی انتقال و اثرات سرایت نوسانات و شوک ها بین بازارهای سهام  و برآورد شاخص های ریسک همچون ارزش در معرض خطر.

3. مدل های سری زمانی VAR: برای تجزیه و تحلیل شوک ها



نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

1. طراحی توابع هدف شامل تابع مطلوبیت خانوار و تابع سود بخش بنگاه

2. تعیین قیود مسئله شامل قید خانوار، قید دولت ، قید بنگاه

3. طراحی مسئله بهینه سازی بر پایه تابع لاگرانژ یا روش برنامه ریزی پویا و یا کنترل بهینه

4. استخراج شروط مرتبه اول

5. خطی سازی شروط مرتبه اول بر پایه روشهای موجود

6. پیدا کردن مقدار تعادل بلند مدت متغیرهای مدل

7. کالیبراسیون پارامترهای ساختاری

8. برآورد بیزی پارامترهایی که در ادبیات تجربی کالیبره نشده اند و اطلاعات کافی در موردشان موجود نیست

9. تجزیه و تحلیل مدل در قالب توابع واکنش آنی و تجزیه واریانس شوک ها

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |


hedging ratio:

مهمترین کارکرد ابزارهای مشتقه تامین مالی  پوشش ریسک است. زمانیکه یک قرارداده آتی بسته می شود و یا فردی یک اختیار معامله میخرد و یا بالعکس میفروشد با هدف پوشش ریسک زیان ناشی از نوسانات قیمت به این ابزارها متوسل می گردد. یکی از مهمترین فاکتورها در قراردادهای آتی و اختیارات سهام و قراردادهای آتی فروش نفت محاسبه نسبت پوشش ریسک است. مدل های چندمتغیره ناهمسان واریانس با قابلیت برآورد پویای واریانس و کواریانس متغیرهای مالی قابلیت اندازه گیری و برآورد پویای نسبت ریسک ابزارهای مشتقه را دارند.

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

کتاب های اقتصاد کلان مدرن یکشنبه هفدهم آذر 1392 21:43
سلام خدمت دوستان عزیز، سه کتاب اقتصاد کلان مدرن که به نظر می رسد برای علاقه مندان حوزه اقتصاد کلان مفید باشند، معرفی می نمایم :

1.  Introduction to modern economic growth  : تالیف : دارون حجم اوغلو 

دارون حجم اوغلو یکی از برجسته ترین اقتصاددانان ترک تبار دانشگاه MIT امریکاست که بر پایه رده بندی IDEAS حائز رتبه هفتم اقتصاددانان جهان است. در کتاب معرفی شده با رویکرد ریاضیاتی مبتنی بر برنامه ریزی پویا مباحث مربوط به نظریات رشد مدرن بحث شده است. بخشی از کتاب به تشریح علل و ریشه های اساسی تفاوت های موجود در رشد اقتصادی کشورها اختصاص یافته است. دانلود

2. Structural Macroeconometrics  : تالیف دیجونز و داو : یک منبع محاسباتی سنگین در زمینه کالیبراسیون و برآورد مدلهای تعادل عمومی است.بخشی از کتاب به روشهای خطی سازی و تقریب مدل های DSGE پرداخته است. در بخشی دیگر روشهای برآورد حداکثر راستنمایی و بیزین برای مدل های DSGE تشریح گردیده است. این کتاب جزو بهترین کتاب های اقتصادسنجی کلان مدل های تعادل عمومی است.

لینک دانلود  

3. methods for applied macroeconomics research: تالیف : فابیو کانوا

کتابی که به بررسی مراحل تخمین تجربی مدل های تعادل عمومی پویای تصادفی می پردازد. بخشی از کتاب به مفهوم روشهای فیلترینگ مانند فیلتر کالمن و فیلتر هوردیک پرسکات می پردازد. بخشی دیگر روشهای تقریب مدلهای تعادل عمومی و همچنین برآورد بیزین این مدلها را بررسی می کند. یکی از منابع بسیار مفید برای یادگیری مدلهای تعادل عمومی می باشد. لینک دانلود



نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

اقتصاد سنجی مدل های ناهمسان واریانس چندمتغیره از سال 1988 با کار بولرسلو، انگل و ولدریج (1988) وارد ادبیات اقتصادسنجی مالی شدند. در تصریح این مدل ها چند چالش عمده وجود دارد که سبب گردیده است تصریح های مختلفی از این مدلها ارائه گردد. از جمله این چالش ها وجود تعداد بیش از حد پارامتر قابل تخمین (Over parametrized) در این مدلها و سخت بودن برآورده شدن شرط شبه معبن مثبت بودن ماتریس کواریانس شرطی می باشد. مهمترین رده های ارائه شده این مدل ها عبارتند از :

1. مدل قطری VECH: بولرسلو ، انگل و ولدریج (1988)

2. مدل همبستگی شرطی ثابت (CCC) بولرسلو 1990

3. مدل BEKK ( انگل و کرونر ، 1995)

4. مدل DCC ( انگل ، 2002)

به منظور برآورد این مدلها ،نرم افزارهای MATLAB، Eviews و RATS جزو نرم افزارهای مناسب محسوب می گردند.

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

معرفی انواع مدل های داده های تابلویی سه شنبه دوازدهم آذر 1392 0:9
در سالهای اخیر به دلیل ویژگی های مطلوب و منحصر به فرد مدلهای رگرسیون داده های تابلویی، استفاده از این رویکرد به شکل گسترده ای مورد توجه دانشجویان و محققان قرار گرفته است. دلایل مختلفی برای استفاده از این مدل ها وجود دارد.

1. اگر هدف مطالعات منطقه ای و بین کشوری باشد، خصوصا در اقتصادهایی با ساختارهای نزدیک به همدیگر، استفاده از مدل های تابلویی ضروری است.

2. در عموم موضوعات کلان اقتصادی با داده هایی مواجه می شویم که سالانه هستند از اینرو حجم نمونه های مورد مطالعه پایین بوده و بنابراین به نتایج حاصل از تخمین مدلهای سری زمانی نمی توان اتکا نمود. در حالی که در رویکرد داده های تابلویی می توان در صورت داده های با حجم کم، با تلفیق مقاطع به حجم بالایی از داده ها دست پیدا کرد.

بنابه این دلایل و دلایل متعدد دیگر، مدل های مختلف داده های تابلویی معرفی شده است. این مدلها از حیث زمانی می توان به دو دسته ایستا و پویا و از جنبه ماهیت رابطه بین متغیرها به دو دسته مدلهای خطی و غیرخطی  تقسیم می گردند.برای تخمین این مدلها نرم افزارهای مختلفی نظیر eviews ،RATS و ... وجود دارند.

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

رویکرد اقتصاد سنجی DSGE-BVAR جمعه هجدهم مرداد 1392 12:52
 این رویکرد جزو آخرین تلاش های اقتصادسنجی دانان در تحلیل روابط و مدلسازی تجربی مدلهای کلان اقتصادی است. اساسا رویکرد تعادل عومی بستری است جهت ساختاری نمودن و بخشیدن پایه های تئوریک اقتصادی به مدل های خودرگرسیون برداری. تحلیل این مدلها در قالب نرم افزارهایی همچون Dynare و GAMS امکان پذیر است. ویژگی بارز این مدلها رویکرد اقتصادسنجی بیزی به شبیه سازی و تخمین مدلهاست. این رویکرد امکان گنجاندن اطلاعات خارج از نمونه در تخمین پارامترهای مدل ( ساختاری و سیاستی) را فراهم می سازد. رویکرد DSGE-BVAR اخیرا به شکل گسترده ای برای اهدافی چون تحلیل شوک ها و پیش بینی ، توسط محققان بانک های مرکزی در سراسر جهان مورد استفاده قرار گرفته است.

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

مدل خودرگرسیون برداری تابلویی- PVAR جمعه هجدهم مرداد 1392 12:44
بسیاری از موضوعات و مسائل اقتصادسنجی کلان مانند بررسی تاثیر شوک متغیرهای اقتصاد کلان،  متغیرهای مالی، متغیرهای اقتصاد انرژی و ... به شکلی مطرح می گردد که نمی توان داده های مورد نیاز در یک دوره زمانی بلند مدت جهت تحلیل آن شوک ها در قالب مدلهای سری زمانی  یافت. از سویی دیگر در برخی از مسائل بحث روی اثرات سرایتی متغیرهای اقتصادی ( خصوصا متغیرهای مالی و شوک های بازارهای سرمایه ) در سطح بین کشوری است. ( مثلا اثر سرایتی شوک های مالی از امریکا به کشورهای اروپایی). تحلیل این مسائل در قالب مدل های خودرگرسیون برداری تابلویی ( خصوصا با رویکرد اقتصادسنجی بیزی ) امکان پذیر است.

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

اقتصاد کلان مایکل ویکنز (2008)- wickens,M. 2008 دوشنبه چهاردهم مرداد 1392 20:34
این کتاب جزو کتاب های مدرن اقتصاد کلان با رویکرد تعادل عمومی محاسبه پذیر است. از ویژگی های برجسته این کتاب می توان به موارد زیر اشاره نمود :

1- شروع مطالب اقتصاد کلان از یک مبدا مشخص و افق مشخص هدف 

2- بیان مطالب به شیوه ای که بتوان به صورت خودآموز بیشتر بحث ها را فرا گرفت.

3- استفاده از رویکرد ریاضیاتی ساده مبتنی بر معادلات تفاضلی

5- پوشش مباحث بسیاری در زمینه اقتصاد دوبخشی ، نقش دولت  ( مباحثی چون پایداری وضعیت مالی - هموار سازی مالیاتی - تامین مالی دولت  -  تاثیر سیاست های مالی - برابری ریکاردویی-  مالیات تورمی و ...)، ورود اقتصادباز به بحث و تشریح اقتصاد چهار بخشی ( مبحثی از قبیل معادله اویلر در اقتصاد باز- پایداری تراز حساب جاری - شرط مارشال لرنر و...) ، تبیین سیاست های پولی و مالی در قالب مدل های تعادل عمومی


نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

مفاهیم اولیه آمار بیزی شنبه بیست و نهم تیر 1392 1:33
در نخستین درسهایی که از اقتصاد سنجی یاد میگیرم اشاره به دو نوع رویکرد کلاسیک و بیزین در آمار پایه اقتصادسنجی می شود. آمار کلاسیک بر پایه تعاریف کلاسیک احتمال شکل میگیرد. بر اساس مفاهیم کلاسیک آمار، احتمال بر پایه مفهوم فراوانی تعریف می گردد. احتمال وقوع یک پیشامد یا برآمد به صورت تعداد فراوانی رخداد آن پیامد یا پیشامد در مجموع کل تعداد مشخصی دفعات تکرار آزمایش تصادفی تعریف می گردد. آمار بیزی با تمرکز بر روی این مفهوم و انتقاد از این تعبیر اشاره به آزمایشات تصادفی دارد که اولین بار قرار است انجام بپذیرند. در این صورت هیچ پیشینه ای از تکرار آزمایشات تصادفی در دست آمار دان نیست. بنابراین در اینصورت دیگر تعبیر آمار کلاسیک از احتمال درست نخواهد بود. یا زمانیکه مفهوم فاصله اطمینان برای یک پارامتر از یک جامعه آماری مطرح می گردد، در مفاهیم آمار کلاسیک اشاره بدان دارد که اگر به تعداد 100 بار نمونه آماری از یک جامعه انتخاب کنیم در  90 یا 95 یا 99 درصد حالات قادر خواهیم بود تا یک فاصله اطمینان برای آن پارامتر مورد علاقه مان از جامعه بسازیم. این مفهوم نیز یک مفهوم و تعبیر فراوانی و انجام با تکرار نمونه گیری از جامعه است که با توجه به آنچه در بالا گفته شد مفهومی ضعیف و ناقص است. در آمار بیزی با اشاره به یک مجموعه اطلاعات که خارج از نمونه در مورد یک پارامتر وجود دارد اشاره به این نکته دارد که مجموعه اطلاعات برآمده از نمونه در قالب تابع راستنمایی و مجموعه اطلاعاتی که از قبل در مورد پارامتر وجود دارد در قالب توزیع پیشین نمایش داده شود. حال بر اساس مفهوم قاعده مشهور بیز در آمار توزیع پسین متناسب با حاصلضرب توزیع پیشین پارامتر در تابع راستنمایی بدست آمده از نمونه آماری خواهد بود.

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

سیر تکامل مدل های اقتصادسنجی سری زمانی چهارشنبه بیست و نهم خرداد 1392 15:12
مدل های تک متغیره سری زمانی ( نقد لوکاس و تغییر پارامترها در مقابل سیاستها ) : لوکاس (Econometric Policy Evaluation: A Critique، 1976) با مطرح نمودن فرضیه انتظارات عقلایی بیان می کند که پارامترهای سیاستی برآورد شده توسط مدل های اقتصادسنجی در طی دوره های تغییر سیاست ها، با تغییر واکنش عاملان اقتصادی عوض می شود و لذا نمی توان بر پایه برآوردهای اقتصادسنجی به سیاست گذاری و تحلیل پرداخت.

سیستم معادلات همزمان ( مسئله تشخیص و روابط علی و معلولی نامشخص ) : به منظور رفع انتقادی که لوکاس به مدل های اقتصادسنجی تک متغیره وارد نموده بود، مدل های معادلات همزمان ارائه گردید. اما مشکلی که این مدل ها دارند مسئله تشخیص است. یعنی کدامیک از متغیرها درونزا و کدامیک برونزا هستند. به عنوان مثال در یک مدل کلان اقتصادی ساده کینزی، مصرف تابعی از درآمد است و از طرفی درآمد بر اساس اتحاد مشهور درآمد ملی تابعی از مصرف بخش خصوصی است.

  مدل VAR سیمز ( نبود پایه های تئوریک اقتصادی  و تعداد پارامترهای قابل تخمین زیاد ) : کریستوفر سیمز (1980) در مقاله مشهور خود تحت عنوان Macroeconomics and Reality  که نهایتا در سال 2011 سبب گردید ، این اقتصادسنجی دان جایزه نوبل دریافت کند، با اشاره به ماهیت متغیرهای کلان اقتصادی بیان می کند که تفکیک متغیرهای درونزا و برونزا کار درستی نیست و از این رو مدل آماری خودرگرسیونی برداری را که درآن، همه متغیرها درونزا هستند و هم برونزا، پیشنهاد می کند.

مدل VAR ساختاری یا SVAR : این مدل ها در تلاشند تا فاصله مدل های آماری var را با مدل های ساختاری اقتصادی کم کنند.

روش شناسی تعادل عمومی :  حل این مدلها  عموما به تحلیل اقتصادسنجی مدلهای VAR ساختاری ختم می شود ( بلانچارد و کان ،1980).

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

تحلیل سری های زمانی - جیمز همیلتن 1994 چهارشنبه بیست و نهم خرداد 1392 15:1
مشهورترین کتاب مرجع آکادمیک اقتصاد سنجی سری های زمانی که توسط همیلتن نوشته شده است. این کتاب کامل ترین مرجع برای تئوری اقتصادسنجی سری های زمانی محسوب می گردد و از سال 1994 هنوز تجدید چاپ نشده است. سه فصل اول کتاب شامل مقدمه و درآمدی بر معادلات تفاضلی و ملاحظات ریاضیاتی آنها است. ادامه کتاب با معرفی و تحلیل مدل های سری زمانی AR ، MA و ویژگی سری های زمانی مانا ادامه می یابد. کتاب با معرفی مدل های خودرگرسیونی برداری و تحلیل های تئوریک آنها ادامه یافته است. بخشی از کتاب به مدلهای ناهمسان واریانس ARCH و GARCH اختصاص یافته است. همچنین در این کتاب فصلی به مدل های فیلتر کالمن اختصاص یافته است. همچنین بررسی همجمعی بخشی از کتاب را به خود اختصاص می دهد. گفتنی است که در سرتاسر کتاب از متد تخمین حداکثر راستنمایی استفاده شده است.

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

اقتصادسنجی دانان نوبلیست چهارشنبه بیست و نهم خرداد 1392 14:53
1- رابرت انگل : دارنده لیسانس آمار و کسی که در مقاله مشهورش در سال 1982 آزمون تشخیص ناهمسان واریانس و روش مدل سازی واریانس سری های زمانی که ناهمسان واریانس دارند، تحت عنوان مدل ARCH ارائه داد. بر اساس مدل ARCH  واریانس یک سری زمانی بر حسب وقفه های مختلف توان دوم پسماندها قابل برازش و مدل سازی است. کار انگل راهی را برای اندازه گیری پویای واریانس متغیرهای کلان اقتصادی چون تورم ، رشد اقتصادی  و متغیرهای مالی مانند بازدهی سهام فراهم نمود. اندازه گیری واریانس تورم، آزمون تئوری های اقتصادی مشهور در زمینه نااطمینانی تورم را عملی کرد. اندازه گیری واریانس بازدهی سهام زمینه تحلیل عددی و تجربی تئوری های اقتصاد مالی را فراهم نمود. انگل در سال 2003 به دلیل این سهم ارزشمندش در توسعه ابزارهای سنجی نااطمینانی متغیرهای مالی و اقتصادی جایزه نوبل اقتصاد را به همراه گرنجر  به خود اختصاص داد. 

2- گرنجر : به دلیل توسعه تعریف همجمعی و ارائه آزمون همجمعی جهت بررسی وجود رابطه بلند مدت هم انباشتگی بین متغیرها و سری های زمانی اقتصادی سهمی از جایزه نوبل اقتصا د را در سال 2003 به خود اختصاص داد.

3- کریستوفر سیمز : اقتصاد کلان سنجی دان مشهور که در سال 2011 به همراه توماس سارجنت جایزه نویل اقتصاد را به دلیل توسعه ابزارهای اقتصادسنجی مدلهای کلان اقتصادی دریافت کرد. کار سیمز با ارائه مدل خودرگرسیونی برداری VAR در پاسخ به نواقص مدل سیستم معادلات همزمان شروع شد و با توسعه مدل های VAR به مدل های ساختاری و خودرگرسیونی برداری بیزی کامل گردید.


نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

روش های تخمین در اقتصاد سنجی چهارشنبه بیست و نهم خرداد 1392 14:4
در تئوری اقتصادسنجی در حالت کلی سه دسته متد تخمین وجود دارد.

1- روش حداقل مربعات معمولی  ( OLS) : در این روش لازم است که توزیع جز اخلال نرمال باشد و فروض چندگانه قضیه گاوس مارکف برقرار باشند. شروط روش حداقل مربعات بسیار محدود کننده و سنگین هستند و در تعداد زیادی از مدل ها قابل اجرا نیست. از جمله تخمین مدل های ناهمسان واریانس و مدل داده های تابلویی دینامیک از جمله مهمترین مدل هایی هستند که نمی توان با استفاده از این روش برآورد نمود.

2- روش حداکثر راستنمایی ( MLE) : در این روش لازم است که توزیع جز اخلال مشخص باشد، البته لزوما نیاز نیست که نرمال باشد ولی الزاما باید مشخص باشد. این روش به دلیل وجود پیچیدگی های محاسباتی و برخورد با توابع راستنمایی پیچیده نتوانسته است در حد انتظار پیشرفت داشته باشد با این حال به عنوان یکی از بهترین و مورد اعتمادترین متد های تخمین مورد توجه اقتصادسنجی دانان است.

3- روش گشتاورهای تعمیم یافته ( GMM) : در این روش نیازی به مشخص بودن توزیع جزاخلال نیست و صرفا وجود شروط گشتاوری جهت تخمین مدل کافی است.وجود فروض ساده از قابلیت های این روش است. با این حال در این روش نیز عده ای از محدودها و مشکلات وجود دارد. با این حال تخمین مدل های داده های تابلویی دینامیک فقط در قالب این متد قابل اجرا است.

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

نرم افزار آماری و اقتصادسنجی R با قابلیت برنامه نویسی و وجود مجموعه ای بیش از 1000 بسته نرم افزاری نوشته شده که در وب سایت زیر قابل دستیابی است امکان تخمین دسته ای متنوع از مدل های اقتصادسنجی سری زمانی خطی، غیر خطی ، ناهمسان واریانس تک متغیره و چند متغیره ، آزمون های مختلف آماری و اقتصادسنجی و .... را فراهم می نماید. استفاده از این نرم افزار قوی و ارزشمند در حوزه مدل های سنجی - اقتصاد مالی و مدیریت ریسک در بسیاری از تحقیقات تجربی خارجی دیده می شود. با این حال در داخل کشور بسیاری از محققان با این نرم افزار بیگانه اند. وب سایت زیر حاوی اطلاعات ارزشمندی در مورد بسته های نرم افزاری تحت R و همچنین نحوه نصب آنها و کار با این نرم افزار تخصصی می باشد.

http://cran.r-project.org/web/packages/

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

یک روش شناسی مدرن از تحلیل اقتصاد کلان می باشد.این مدل ها با ویژگی پویایی قابلیت تحلیل تعادلی متغیرهای کلان اقتصادی را فراهم می سازند. این مدل ها در تلاش برای تبیین پدیده های اقتصاد کلان همچون رشد اقتصادی، چرخه های تجاری، اثرات سیاست های پولی و مالی بر روی متغیرهای کلان و رفاه خانوارها هستند. مدل هایی که بدور از جهت گیری های مکتبی اقتصاد کلان از ابزارهای نیرومند ریاضیاتی چون نظریه کنترل بهینه و برنامه ریزی پویا به منظور ارائه تحلیل پویا و تعادلی از یک اقتصاد بکارگرفته می شوند. ویژگی بسیار مهم این مدل ها این است که واکنش متغیرهای اساسی کلان اقتصادی را در مقابل تغییر پارامترهای سیاستی را می توانند نشان دهند. این مدل ها پس از طرح انتقاد لوکاس در مورد عدم اعتماد به پیشنهادات سیاستی مدل های اقتصادسنجی سری زمانی خصوصا سیستم معادلات همزمان، بر پایه مفاهیم اساسی خرد اقتصادی، رفتار های بهینه مقید عاملان فردی اقتصادی و با تکیه بر پارامترهای اساسی چون ترجیحات زمانی افراد، نرخ استهلاک و قیود منابع  گسترش پیدا کردند. جهت برآورد مدل های تعادل عمومی روش های مختلف اقتصاد سنجی و کالیبراسیون پارامترها  ( کیدلند و پرسکات ، 1982) وجود دارد. از دیگر روش های موجود در زمینه تخمین تجربی و برآورد پارامترهای ساختاری مدل های DSGE  می توان به روش حداکثر راستنمایی کلاسیک ( سارجنت ، 1989) اشاره کرد. همچنین روشهایی بر پایه آمار بیزی و اقتصادسنجی بیزین در برخی از مطالعات اخیر تجربی دیده می شود. آمار ییزی با افزودن مفهوم توزیع پیشین داده ها به تابع راستنمایی و تشکیل توزیع پسین داده ها، بر پایه روش های شبیه سازی مونت کارلو (MCMC) و الگوریتم هایی چون Random-Walk Metropolis و Importance Sampling تجزیه و تحلیل تجربی مدل های تعادل عمومی را انجام می دهد. نرم افزار dynare نرم افزار نیرومندی جهت برآورد  مدل های DSGE است.

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

matlab : این نرم افزار تحلیل ریاضی و آماری از مجموعه ای از جعبه ابزارهای مختلف مالی، شبکه عصبی، ژنتیک و ... جهت انجام تحلیل های رگرسیونی و اقتصادسنجی تشکیل شده است. بهترین و کاملترین نرم افزاری که قابلیت برنامه نویسی دارد و در صورت داشتن مهارت در این زمینه هر محققی را از تخمین های اقتصادسنجی بی نیاز می کند. این نرم افزار بهترین نرم افزار ممکن برای تحلیل مدل های رشد، شبیه سازی و بهینه سازی پویای اقتصادی و تحلیل مدل های رشد تصادفی و مدل های تعادل عمومی پویای تصادفی است. از دیگر کاربردهای این نرم افزار شبیه سازی مدل های اقتصادسنجی غیر خطی و آستانه ای است.

eviews : نرم افزاری مناسب و کسترده با هر دو قابلیت تخمین پنجره ای و کدنویسی، مناسب برای تحلیل های اقتصادسنجی سری های زمانی همچون مدل های خودرگرسیونی، ناهمسان واریانس، مدل های خودرگرسیونی برداری و مدل های تصحیح خطا است.

Gauss: نرم افزاری بسیار شبیه به matlab که از قابلیت کدنویسی برخوردار بوده و ابزاری مناسب برای تحلیل های اقتصادسنجی سری زمانی و داده های پانلی است. 

stata: نرم افزاری بسیار قوی و گسنرده و مناسب برای تحلیل  داده های پانلی با قابلیت تخمین پنجره ای و کدنویسی است.

ox: نرم افزاری برای تخمین رده ای خاص از مدل های سری زمانی همچون ARFIMA، FIGARCH و همچنین مدل های تغییر رِژیم مارکف است.

MICROFIT: بهترین نرم افزار موجود برای تخمین مدل های سری زمانی  ARDL و تصحیح خطای برداری می باشد. این نرم افزار توسط استاد برجسته اقتصادسنجی ایرانی پروفسور هاشم پسران و برادرش بهرام پسران طراحی شده است.

   

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |

مدل های تغییر رژیم مارکف و کاربردهای آنها پنجشنبه پانزدهم تیر 1391 17:41
این مدل ها دسته ای خاص از رده مدل های رگرسیونی آستانه ای هستند که با تکیه بر ویژگی مارکفی فرآیندهای تصادفی، احتمال ایستایی و یا تغییر وضعیت اقتصادی را از یک رژیم به رژیم دیگر سنجش می نمایند. ماتریس احتمال بدست آمده ماتریس احتمال انتقال مدل تغییر رژیم مارکف نامیده می شود. این ماتریس این قابلیت و توانایی را به پژوهشگر می دهد که در مورد  میزان ثبات و عدم ثبات پدیده های اقتصادی در رژیم های اقتصادی مختلف را تحلیل نماید. یکی از مهمترین کاربردهای این مدل ها تحلیل چرخه های تجاری مختلف  اقتصادی است که یکی از موضوعات زیبایی است که می تواند نظر محققان علاقه مند را در این حوزه به خود جلب کند.

از دیگر کاربردهای این رده از مدل ها سنجش ریسک بازارهای مالی از طریق مدل های ناهمسان واریانس تعمیم یافته خودرگرسیونی است. این مدل ها به مدل های MS-GARCH مشهورند. از طریق این مدل ها می توان میزان پایداری متغیرهای مالی و احتمالات تغییرات رژیم متغیرهای مالی را بررسی کرد که در حوزه مطالعات مدیریت ریسک و مهندسی مالی می تواند بسیار جالب و مفید باشد. 

نوشته شده توسط احمدملابهرامی  | لینک ثابت |